10.08 나스닥 방향성 점검

나스닥 전일 3.8% 급락
예상 상회하는 미 비농업고용이 트리거고, 추가적으로 AMD 가이던스 하향 및 핵전쟁 공포도 하방 요인이었던 것으로 보임

나는 10.6 일에 나스닥 매도 포지션을 추가했음. 저번에 말한대로 나스닥 5~10% 의 랠리가 있었고 계획대로 움직임.
그리고 어제 -1.2 % / - 2.6% 에서 더 추가함. 반등 랠리가 전저점대비 10% 까지도 갈 수 있었다고 보았으나 우선은 매도 추가.

잭슨홀 이후에는 경기 침체 증거가 하락세로 이어질 것이라 판단했으나, 주식 시장의 반응은 아직 그렇지 않음. 장기 금리와 방향성 같음. 어쨌든 나스닥 매도는 유지하고 있어 수익보았으나, 기존 로직의 타이밍과 방향성에 대해 고민해봐야 함.

풀 레버리지는 아직 쓰고 있지 않음. 다음주 CPI 까지 보고 포지션 조정할 것. 그러나 CPI가 낮게 나오더라도, 어닝 시즌이 다가오고 있으며 빠른 시일 안에 패닉셀도 나올 수 있을 것으로 판단.

한국채 3선 매수 유지는 조금 고민임. 채권 시장의 심리적인 요인이 여전히 악화되어 있음. 중앙은행등의 매파적 스탠스 지속. 지나치게 단기간에 외인 매수세 유입 등으로 강해졌고, cpi와 금통위 경계감에 금리 반등 가능.
장기 시계에서는 여전히 매수 관점 유효하나, 나스닥 매도를 위한 여유 현금 확보 차원에서는 포지션 비중 줄여야할듯함